Учет финансовых вложений

Порядок выплаты доходов по ценным бумагам определяется условиями их

выпуска. По облигациям выплата процентов осуществляется, как правило, два

раза в год в определенном размере от номинальной их стоимости (с отделением

соответствующего купона от облигации). По депозитным сертификатам проценты

выплачиваются при предъявлении сертификатов к оплате. По краткосрочным

банковским векселям Эмиссионного синдиката доход образуется при их выкупе

членами синдиката как разница между ценой выкупа и ценой размещения. Таким

же образом образуется доход по краткосрочным государственным облигациям.

Доходы по государственным ценным бумагам Российской Федерации

облагаются налогом на доходы.

Следует отметить, что новая редакция Федерального закона «О налоге на

прибыль предприятий и организаций» существенно изменила порядок

налогообложения по ценным бумагам.

Отменена льготная ставка налога по доходам, полученным по

корпоративным долговым ценным бумагам. Вместо налоговой ставки в размере

15% доходы от этих ценных бумаг будут облагаться в составе общей прибыли по

общеустановленной ставке, не превышающей соответственно 30% или 38% в

зависимости от категории налогоплательщика.

Налогообложение по ставке 15% сохранено по доходам в виде дивидендов,

которые получены по акциям, принадлежащим организации-акционеру и по

доходам в виде процентов по государственным ценным бумагам РФ, субъектов РФ

и ценным бумагам органов местного самоуправления, эмитированным с момента

вступления в силу Федерального закона от 10 января 1997 г. № 13-ФЗ.

Соответственно не подлежат налогообложению также доходы по ценным бумагам,

эмитированным до вступления в силу этого Закона.

Сумму начисленных процентов по долговым обязательствам отражают по

дебету счета 76 «Расчеты с разными дебиторами и кредиторами», субсчет

«Проценты по долговым обязательствам», и кредиту счета 80 «Прибыли и

убытки». Одновременно с начислением процентов часть разницы между

первоначальной и номинальной стоимостью ценных бумаг относят на финансовый

результат предприятия.

При этом если покупная стоимость приобретенных ценных бумаг выше их

номинальной стоимости, то при каждом начислении причитающегося по ценным

бумагам дохода производят списание части разницы между покупной и

номинальной стоимостью с кредита счетов 58 «Краткосрочные финансовые

вложения» и 06 «Долгосрочные финансовые вложения» в дебет счета 80 «Прибыли

и убытки».

Пример. Организация приобрела облигации за 60 000 руб. при номинальной

их стоимости в 50 000 руб. Срок погашения облигаций наступает через 10 лет.

Процент на облигации составляет 80% в год и выплачивается по окончании

года.

Оприходование облигаций оформляется следующими проводками:

Дебет счета 08 «Капитальные вложения», субсчет «По операциям с

долговыми обязательствами»;

Кредит счета 51 «Расчетный счет» - 60 000 руб.

Дебет счета 06 «Долгосрочные финансовые вложения»;

Кредит счета 08 «Капитальные вложения», субсчет «По операциям с

долговыми обязательствами» - 60 000 руб.

По окончании года начислен доход на облигации в сумме 40 000 руб. (50

000 х 80%), разница между покупной и номинальной ценами облигаций

составила 10 000 руб. (60 000 — 50 000), а в расчете на 1 год— 1 000 руб.

Разница между годовым доходом на облигации и годовой разницей между

покупной и номинальной ценами составит 39 000 руб. (40 000 — 1 000).

По окончании года начисление дохода и указанных разниц оформляется

следующей бухгалтерской записью:

Дебет счета 76 «Расчеты с разными дебиторами и кредиторами», субсчет

«Проценты по долговым обязательствам», — на сумму годового дохода (40

000 руб.);

Кредит счета 06 «Долгосрочные финансовые вложения» — на годовую часть

разницы между покупной и номинальной ценой (1000 руб.);

Кредит счета 80 «Прибыли и убытки» — на разницу между доходом и

годовой частью разницы (39 000 руб.).

Начисленную сумму дохода (40 000 руб.) зачисляют на расчетный счет с

кредита счета 76 «Расчеты с разными дебиторами и кредиторами».

В бухгалтерском балансе на начало следующего года стоимость облигаций

будет отражена в сумме 59 000 руб. (60 000 - 1000).

Если покупная стоимость ценных бумаг ниже номинальной стоимости, то

при каждом начислении причитающегося по ним дохода производят доначисление

части разницы между покупной и номинальной стоимостью. При этом на сумму

причитающегося дохода по ценным бумагам дебетуют счет 76 «Расчеты с разными

дебиторами и кредиторами»; на часть разницы между покупной и номинальной

стоимостью, приходящуюся на данный период, дебетуют счет 06 «Долгосрочные

финансовые вложения» или 58 «Краткосрочные финансовые вложения»; на

совокупную сумму дохода и части разницы между покупной и номинальной ценами

кредитуют счет 80 «Прибыли и убытки».

Пример. Покупная цена приобретенных облигаций составила 40 000 руб.

при номинальной их стоимости в 50 000 руб. Срок погашения облигации — 10

лет, годовой процент дохода — 80%.

Бухгалтерские записи:

1) Дебет счета 08 «Капитальные вложения»

Кредит счета 51 «Расчетный счет» - 40 000 руб.

2) Дебет счета 06 «Долгосрочные финансовые вложения»

Кредит счета 08 «Капитальные вложения» - 40 000 руб.

3) Дебет счета 76 «Расчеты с разными дебиторами и кредиторами» -

на сумму годового дохода (40 000 руб.)

Дебет счета 06 «Долгосрочные финансовые вложения» - на годовую часть

разницы между покупной и номинальной ценами (1 000 руб.)

Кредит счета 80 «Прибыли и убытки» - на совокупную сумму дохода и

части разницы между покупной и номинальной ценами (41 000 руб.)

4) Дебет счета 51 «Расчетный счет»

Кредит счета 76 «Расчеты с разными дебиторами и кредиторами» - на

сумму дохода по облигациям (40 000 руб.)

Независимо от цены, по которой приобретались ценные бумаги, к моменту

их погашения (выкупа) оценка, в которой они учитываются на счетах 06 или

58, должна соответствовать номинальной стоимости. При погашении или продаже

ценных бумаг их списывают с кредита счета 06 «Долгосрочные финансовые

вложения» в дебет счета 48 «Реализация прочих активов» по их стоимости в

момент реализации. Выручку от реализации ценных бумаг зачисляют на денежные

счета с кредита счета 48 «Реализация прочих активов». Прибыль или убыток от

реализации ценных бумаг списывают со счета 48 «Реализация прочих активов»

на счет 80 «Прибыли и убытки».

Если в результате реализации государственных ценных бумаг образуется

убыток (без учета полученных сумм купонного дохода), то этот убыток не

уменьшает налогооблагаемую базу по налогу на прибыль. При расчете налога на

прибыль суммы полученного от реализации ценных бумаг убытка прибавляются к

сумме прибыли по данным бухгалтерского учета.

Согласно Письму ЦБР, Минфина РФ и Госналогслужбы РФ от 4 февраля 1997

г. № 408, 10, ВЕ-6-05/103 «О порядке применения статей 2, 9 и 10 Закона

Российской Федерации «О налоге на прибыль предприятий и организаций» при

совершении операций с государственными ценными бумагами» [20] только

организации, проводящие переоценку балансовой стоимости ценных бумаг и

имеющие право в соответствии с установленным порядком ведения

бухгалтерского учета отражать результаты переоценки в бухгалтерской

отчетности (то есть банковские организации), могут в течение года принимать

при налогообложении убытки, полученные в виде отрицательных разниц от

переоценки отдельных выпусков государственных облигаций Российской

Федерации, в размере, не превышающем полученных от переоценки положительных

разниц за период с начала года.

Конвертируемые облигации акционерных обществ организация может

обменять на акции этого общества. В этом случае производят внутренние

записи по счетам 06 и 58, по соответствующим субсчетам и аналитическим

счетам. При переводе ценных бумаг из краткосрочных в долгосрочные или

наоборот составляют бухгалтерские записи по счетам 06 и 58. Возможное при

этом изменение балансовой оценки ценных бумаг относится на счета учета

чистой прибыли.

При операциях с долговыми ценными бумагами в иностранных валютах может

возникать курсовая разница, если покупка и продажа ценных бумаг

производится по одной и той же валютной цене. Эта разница списывается на

финансовый результат деятельности предприятия, т. е. на счет 80 «Прибыли и

убытки».

2.3.1. Бухгалтерский учет и налогообложение операций с облигациями

Облигация является долговым обязательством эмитента, выпустившего

ценную бумагу, уплатить владельцу облигации в оговоренный срок номинальную

стоимость бумаги и ежегодно (до погашения) фиксированный или плавающий

процент. Таким образом, облигация удостоверяет:

- факт предоставления владельцем денежных средств эмитенту;

- обязательство эмитента вернуть долг через определенное время;

- право инвестора получать в виде вознаграждения за предоставленные

денежные средства определенный процент от номинальной стоимости

облигаций.

Облигации бывают следующих видов (Приложение 2):

государственные и частные (выпускаемые коммерческими банками,

акционерными обществами и др.);

именные и на предъявителя;

процентные и беспроцентные;

свободно обращающиеся и с ограниченным кругом обращения (облигации

государственного валютного займа, некоторые частные облигации и др.).

Именные (зарегистрированные) облигации подлежат регистрации. Их

владельцам выдается сертификат, свидетельствующий о праве лица на обладание

указанными в нем долговыми обязательствами. Облигации на предъявителя

специально не учитываются,

проценты по ним получают по купонному листу, от которого отрезается

соответствующий купон.

По процентным облигациям выплачивается доход в форме процента,

владельцу беспроцентных облигаций предоставляется право на приобретение

соответствующих товаров или услуг.

Наибольшее распространение на отечественном рынке финансовых активов

до недавнего времени имели государственные ценные бумаги.

К государственным ценным бумагам относятся облигации, эмитируемые

органами власти Российской Федерации, которые, как считалось, выделяются

своими высокими показателями надежности и ликвидности, в силу того что

возврат денежных средств и получение дохода по ним гарантированы

государством. Эмитентом государственных ценных бумаг выступает Министерство

финансов РФ. Агентами по размещению и обслуживанию выпусков могут выступать

коммерческие банки и профессиональные участники рынка ценных бумаг.

Наибольшее распространение имели следующие федеральные государственные

ценные бумаги:

- государственные краткосрочные бескупонные облигации (ГКО);

- облигации федерального займа с переменным купонным доходом (ОФЗ-

ПК);

- облигации государственного сберегательного займа Российской

Федерации (ОГСЗ);

- облигации внутреннего государственного валютного облигационного

займа (ОВВЗ);

- облигации Российского акционерного общества «Высокоскоростные

магистрали» (РАО ВСМ), по которым представлены государственные

гарантии и которые считаются государственными ценными бумагами

Российской Федерации (в том числе и в части налогообложения доходов

по ним).

К государственным ценным бумагам на уровне субъектов РФ относятся

облигации органов власти субъектов Российской Федерации, а на уровне

органов местного самоуправления - облигации местных органов власти

(муниципальные).

Однако кризис 17 августа 1998 г., вызванный фактической неспособностью

правительства рассчитаться по своим обязательствам, привел к замораживанию

рынка обращающихся государственных облигаций, резкому падению спроса на

российские государственные ценные бумаги вообще, банкротству многих крупных

инвесторов и ряду других отрицательных последствий.

Тем не менее, рассмотрим некоторые особенности организации

бухгалтерского учета и налогообложения операций с государственными

облигациями у инвестора (ГКО, ОФЗ-ПК, ОГСЗ).

1) Учет операций с государственными краткосрочными бескупонными

облигациями (ГКО).

Выпуск и обращение ГКО регулируется Основными условиями выпуска [7].

Эмитентом является Минфин РФ. Эмиссия ГКО осуществляется в форме отдельных

выпусков на срок до одного года. Номинальная стоимость - одна тысяча

рублей.

Государственные краткосрочные бескупонные облигации (ГКО) являются

дисконтными облигациями, по которым не выплачивается купонный доход. Таким

образом, инвесторы приобретают ГКО по цене ниже номинала (с дисконтом) и

при погашении ГКО получают сумму полной стоимости облигаций по номиналу.

Погашение ГКО производится в безналичной форме путем перечисления их

владельцам номинальной стоимости ГКО на момент их погашения.

Доходом по ГКО считается разница между ценой реализации (ценой

погашения) и ценой покупки, то есть дисконт [8]. Других видов дохода по ГКО

не предусмотрено.

Такой же порядок определения дохода применяется и для аналогичных

облигаций субъектов РФ и органов местного самоуправления.

ГКО подлежат периодической переоценке. Переоценка ГКО предприятиями-

инвесторами осуществляется только в день проведения операций по покупке или

продаже ГКО - по «рыночной цене» этого дня. В этот день производится

переоценка всех выпусков, находящихся у предприятия-инвестора, даже если

операции производились только с некоторыми выпусками. Переоценка

производится на основании отчета дилера, в котором должна указываться

«рыночная цена» по всем выпускам, находящимся в портфеле у инвестора.

Однако в нормативных актах, определяющих методологию бухгалтерского учета

[17, 20, 25], не предусмотрена переоценка ГКО в бухгалтерском учете и

отчетности предприятий-инвесторов. В связи с вышеизложенным переоценка

предприятиями-инвесторами портфеля ГКО на дату совершения операций с

облигациями должна проводиться только в целях определения текущей рыночной

стоимости портфеля ГКО, но не должна отражаться в бухгалтерском учете и в

бухгалтерской отчетности.

По государственным ценным бумагам (в том числе и по ГКО) разрешается

(но не обязательно) разницу между суммой фактических затрат на их

приобретение и номинальной стоимостью в течение срока их обращения

равномерно (ежемесячно) относить на финансовые результаты организации [19,

п. 3.4].

В бухгалтерском учете при отражении операций с ГКО применяется счет 55

«Прочие счета в банках». Это связано с тем, что денежные расчеты инвесторов

по сделкам с ГКО осуществляются только через дилеров. Выписка со счета

«Депо» и отчет дилера являются первичными бухгалтерскими документами.

Остатки средств на счете 55 должны совпадать с остатками средств по отчетам

дилера. Дебетовый оборот по счету 55 «Прочие счета в банках», субсчет «ГКО»

показывает отвлечение финансовых ресурсов организации-инвестора на операции

с ГКО. Иногда для этих целей применяется счет 76 «Расчеты с разными

дебиторами и кредиторами», субсчет «Расчеты с дилером по ГКО». Но счет 76 в

организациях, как правило, бывает перегружен, и поэтому целесообразно

применять счет 55 «Прочие счета в банках».

Прибыль от операций с ГКО определяется при их продаже или погашении.

По ГКО, эмитированным до 21 января 1997 года, налог на доходы организации

не уплачивают. По ГКО, эмитированным после 20 января 1997 года, полученный

доход подлежит налогообложению по ставке 15%. Не включаются в

налогооблагаемую базу по налогу на доход проценты, полученные в связи с

выкупом (погашением), в том числе новацией, облигаций федеральных займов с

постоянным и переменным купонным доходом (ОФЗ), а также часть дохода в виде

разницы между ценой погашения и ценой приобретения государственных

краткосрочных бескупонных облигаций (ГКО) со сроком погашения до 31 декабря

1999 года, выпущенных в обращение до 17 августа 1998 года, при условии

реинвестирования полученных средств от их погашения (новации) во вновь

выпускаемые государственные ценные бумаги [4, ст. 9].

2) Учет операций с облигациями федерального займа с переменным

купонным доходом (ОФЗ-ПК) и облигациями государственного сберегательного

займа Российской Федерации (ОГСЗ).

Облигации федерального займа с переменным купонным доходом (ОФЗ-ПК) и

облигации государственного сберегательного займа Российской Федерации

(ОГСЗ) аналогичны по своей структуре и выпускаются в соответствии с

Генеральными условиями выпуска и обращения, утвержденными постановлениями

Правительства РФ [10, 11]. Эмитентом облигаций является Министерство

финансов РФ. Эмиссия осуществляется в форме отдельных выпусков. ОФЗ-ПК и

ОГСЗ представляют собой облигации с переменным купонным доходом. Размер

купонного дохода рассчитывается Минфином России перед началом купонного

периода (по ОФЗ-ПК) или на каждый день очередного купонного периода с

публикацией в периодической печати (по ОГСЗ) на основе средней доходности

ГКО. При наступлении срока погашения очередного купона владельцу облигации

выплачивается сумма купонного дохода. Вместе с погашением последнего купона

владельцу облигации выплачивается и номинальная стоимость самой облигации.

ОФЗ-ПК выпускаются в бездокументарной форме, и их обращение на

Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6