Методика загальної оцінки стану підприємств на ринку за даними фінанансової звітності

рейтингова система CAMEL.

Ця система включає до себе усі важливіші компоненти стійкості банку,

вона проста та доступна для розуміння, стандартизована та одночасно

сприймається усіма контролюючими органами нагляду за банківською

діяльністю. В основу системи CAMEL покладені розробки Федеральної Резервної

системи, Контролера грошового обігу та Федеральної корпорації по

страхуванню депозитів – відомих агентств з банківського нагляду.

Назва рейтингової системи CAMEL складено з початкових літер п’яти

компонентів, які аналізуються.

С – показник достатності капіталу , який враховує розмір власного

капіталу банку, необхідний для гарантії вкладників та відповідності

реального розміру капіталу необхідному.

А – показник якості активів, який визначає ступінь “поверненості”

активів та позабалансових статей, а також фінансовий вплив проблемних

позик.

М – показник якості управління (менеджменту), за допомогою якого

оцінюються банківська система банківського менеджменту на базі ефективної

роботи, налагодженої політики, глибини дотримання законів та інструкцій.

Е – показник дохідності та прибутковості, з позиції її достатності для

майбутнього росту банку.

L – показник ліквідності, що визначає, чи достатньо ліквідний банк,

щоб виконувати звичайні та форс-мажорні зобов'язання.

Деякі з показників CAMEL можуть бути визначені заочно, на основі

документів, що надходять да центрального банку, інші ж потребують

наглядової перевірки на місці для визначення повної картини. Таким чином,

оцінка стану банку за допомогою даної системи може бути поточним процесом,

проте краще за все проводити її в кінці наглядової перевірки.

Кожний показник отримує бал від “1” (добре) до “5” (незадовільно).

Оцінки показників сумуються та діляться на 5 для отримання зведеної

оцінки.

Зведена оцінка дає банківському супервізору ясне уявлення про те, чи є

банк в цілому “добрим”, “критичним” або “незадовільним”.

Найважливішим є те, що зведена оцінка є важливим показником ступеню

необхідного втручання, яке повинно бути здійснене по відношенню до банку з

боку контролюючих органів.

Рейтингова система CAMEL являє собою стандартизований метод оцінки

банків на регулярній основі. Наведемо приклади стандартних оцінок банку:

Зведений рейтинг = 1

Діапазон допустимих змін (1,0 – 1,4).

- Повністю здоровий в усіх відношеннях;

- Отримані дані не мають суттєвого значення;

- Систему управління можна не змінювати;

- Стійкий по відношенню до зовнішніх економічних та фінансових

потрясінь;

- Нема необхідності у втручанні органів нагляду.

Зведений рейтинг = 2

Діапазон допустимих змін (1,5 – 2,4).

- Практично здоровий;

- отримані критичні дані не мають суттєвого значення;

- Можна змінити стиль управління;

- Стабільний;

- Втручання органів банківського нагляду обмежено та здійснюється лише

в обсязі, необхідному для для виправлення виявлених недоліків.

Зведений рейтинг = 3

Діапазон допустимих змін (2,5 – 3,4)

- Наявність фінансових, операційних або технічних недоліків, які

варіюють від допустимих рівнів до незадовільних;

- Уразливий при несприятливих змінах в економічній ситуації;

- Може легко розоритися, якщо міри, що приймаються для подолання

недоліків виявляються неефективними;

- Необхідне додаткове втручання органів банківського нагляд з метою

усування недоліків.

Зведений рейтинг = 4

Діапазон допустимих змін (3,5 – 4,4)

- Серйозні фінансові проблеми;

- Збереження нездорової ситуації при відсутності належної уваги до

фінансових проблем;

- Без проведення коректуючих мір ситуація, що склалась, може призвести

до підриву життєздатності у майбутньому;

- Велика ймовірність розорення;

- Необхідні ретельний нагляд та контроль, я також конкретний план

подолання виявлених недоліків.

Зведений рейтинг = 5

Діапазон допустимих змін (4,5 – 5,5)

- Велика можливість розорення у найближчому майбутньому;

- Виявлені недоліки настільки небезпечні, що потрібна термінова

підтримка з боку акціонерів або інших фінансових джерел;

- Без проведення коректуючих заходів імовірніше за все буде

ліквідований, об’єднаний з іншими або придбаний.

Висновки

Основною метою фінансового аналізу є отримання невеликого числа

ключових (найбільш інформативних) параметрів, які давали б об’єктивну і

точну картину фінансового стану підприємства, його прибутків та збитків,

змін в структурі активів та пасивів, у розрахунках з дебіторами та

кредиторами. При цьому аналітика та управлінця може цікавити як поточний

стан підприємства, так і його проекція на найближчу перспективу, тобто

очікувані параметри фінансового стану.

Основним, а в ряді випадків і єдиним, джерелом інформації про

фінансову діяльність та фінансовий стан ділового партнера є бухгалтерська

звітність, яка є публічною. Звітність підприємства в ринковій економіці

базується на узагальнених даних фінансової звітності і виступає

інформаційною ланкою, яка поєднує підприємство із суспільством та діловими

партнерами – користувачами інформації о діяльності підприємства.

Основним джерелом інформації для аналізу фінансового стану слугує

бухгалтерський баланс підприємства. Його значення настільки велике, що

аналіз фінансового стан часто називають аналізом балансу.

Для вивчення фінансового стану підприємства необхідна інформація про

економічні ресурси, що ним контролюються, його фінансову структуру,

ліквідність та платоспроможність, а також здатність адаптуватися до змін

середовища, в якому воно функціонує.

Інформація стосовно економічних ресурсів, контрольованих підприємством

і здатності його в минулому змінювати ці ресурси є корисною для визначення

спроможності підприємства генерувати грошові кошти та їх еквіваленти у

майбутньому. Інформація щодо структури капіталу є корисною при

прогнозуванні майбутніх потреб у позиках, при визначенні розподілу

майбутніх прибутків та потоків грошових коштів серед власників

підприємства, а також при визначенні ймовірності залучення фінансів у

майбутньому. Інформація щодо ліквідності та платоспроможності підприємства

є корисною для прогнозування спроможності підприємства вчасно виконувати

свої фінансові зобов'язання. Ліквідність свідчить про наявність грошових

коштів у найближчому майбутньому після виконання фінансових зобов'язань

даного періоду. Наявність грошових коштів упродовж більшого періоду часу

для вчасного виконання фінансових зобов'язань свідчить про

платоспроможність підприємства. Вся ця інформація безпосередньо може бути

отримана з фінансової звітності.

В даній роботі були розглянуті склад фінансової звітності та окремі її

складові частини. Було наведене їх використання у методиці загальної оцінки

стану підприємства на ринку.

В роботі майже не робиться порівняння нової системи фінансової

звітності із попередньою. Проте у висновках вважається за доцільне вказати

на переваги та досягнення реформованої системи бухгалтерського обліку.

Порівнюючи П(С)БО 1 з вимогами Положення про організацію

бухгалтерського обліку і звітності в Україні, затвердженого постановою

Кабінету Міністрів України від квітня 1993 року №250, з наступними змінами

і доповненнями, та Інструкції про порядок заповнення форм річного

бухгалтерського звіту, затвердженої Мінфіном України №139 від 18 серпня

1995 року, з наступними змінами і доповненнями, можна побачити, що

розбіжності між ними стосуються як складу звітності, так і методологічних

основ її подання.

Методологічні відмінності полягають перш за все у тому, що:

1) якісні характеристики фінансової звітності розглядались з точки

зору такого користувача звітів як держава;

2) не використовувались принципи безперервності діяльності та

превалювання змісту над формою;

3) принципи нарахування та відповідності доходів і витрат, повного

висвітлення, послідовності, обачності використовувались частково і

непослідовно.

Внаслідок цього:

- бухгалтерські звіти безперервно діючого підприємства та такого, що

припиняє свою діяльність, готувалися за однаковими правилами;

- під час підготовки звітності не враховувалась ймовірність збільшення

або зменшення майбутніх економічних вигід, пов'язаних з певною статтею, та

можливість її достовірної оцінки;

- принцип нарахування застосовувався формально, не зважаючи на

економічну сутність господарських операцій. Датою реалізації продукції,

товарів, робіт, послуг вважалась дата відвантаження (передачі) продукції,

товарів (підписання документів про виконані роботи, надані послуги);

- жорстке регулювання методології обліку фактично виключало

можливість застосування професійного судження та формування облікової

політики керівництвом українського підприємства: право вибору існує лише

щодо методу нарахування зносу малоцінних та швидкозношуваних предметів,

створення одного з дозволених резервів за рахунок собівартості, оцінки

вартості товарів гуртовими базами торгівлі, постачання та збуту;

- не розглядалися непередбачені події та події після дати балансу;

- склад собівартості в значній мірі визначався податковим

законодавством, а не економічною сутністю цієї категорії.

Усе це позначалось на якісних характеристиках звітності українських

підприємств, не сприяючи ні їх зрозумілості, ні доречності, ні

достовірності, ні зіставності в нових економічних умовах. Мета П(С)БО –

нової сучасної фінансової звітності — уникнути зазначених недоліків.

Список використаної літератури

1. Положення (стандарт) бухгалтерського обліку 2 "Баланс" затверждено

наказом Міністерства фінансів України від 31 березня 1999 р.

2. Положення (стандарт) бухгалтерського обліку 4 "Звіт про рух грошових

коштів" затверждено наказом Міністерства фінансів України від 31 березня

1999 р.

3. Положення (стандарт) бухгалтерського обліку 3 "Звіт про фінансові

результати" затверждено наказом Міністерства фінансів України від 31

березня 1999 р.

4. Положення (стандарт) бухгалтерського обліку 5 "Звіт про власний капітал"

затверждено наказом Міністерства фінансів України від 31 березня 1999 р.

5. Фінансова звітність за національними положеннями (стандартами)

бухгалтерського обліку. Практичний посібник. – К.: Лібра, 1999.

6. Шеремет А. Д., Сайфулин Р. С. Методика финансового анализа. – М.: ИНФРА-

М, 1995.

Додаток 1. Форма Балансу

Баланс

на ____________________ 20__ р.

|Форма N 1 |Код за ДКУД |1801001 |

|1 |2 |3 |4 |

|залишкова вартість |010 | | |

|первісна вартість |011 | | |

|знос |012 | | |

|Незавершене будівництво |020 | | |

|залишкова вартість |030 | | |

|первісна вартість |031 | | |

|знос |032 | | |

|які обліковуються за методом участі в |040 | | |

|інші фінансові інвестиції |045 | | |

|Довгострокова дебіторська |050 | | |

|Відстрочені податкові активи |060 | | |

|Інші необоротні активи |070 | | |

|Усього за розділом I |080 | | |

|виробничі запаси |100 | | |

|тварини на вирощуванні та відгодівлі |110 | | |

|незавершене виробництво |120 | | |

|готова продукція |130 | | |

|товари |140 | | |

|Векселі одержані |150 | | |

|чиста реалізаційна вартість |160 | | |

|первісна вартість |161 | | |

|резерв сумнівних боргів |162 | | |

|з бюджетом |170 | | |

|за виданими авансами |180 | | |

|з нарахованих доходів |190 | | |

|із внутрішніх розрахунків |200 | | |

|Інша поточна дебіторська заборгованість|210 | | |

|Поточні фінансові інвестиції |220 | | |

|в національній валюті |230 | | |

|в іноземній валюті |240 | | |

|Інші оборотні активи |250 | | |

|Усього за розділом II |260 | | |

|III. Витрати майбутніх періодів |270 | | |

|Баланс |280 | | |

Продовження додатка

|1 |2 |3 |4 |

|Статутний капітал |300 | | |

|Пайовий капітал |310 | | |

|Додатковий вкладений капітал |320 | | |

|Інший додатковий капітал |330 | | |

|Резервний капітал |340 | | |

|Нерозподілений прибуток (непокритий |350 | | |

|Неоплачений капітал |360 |( ) |( ) |

|Вилучений капітал |370 |( ) |( ) |

|Усього за розділом I |380 | | |

|Забезпечення виплат персоналу |400 | | |

|Інші забезпечення |410 | | |

|Цільове фінансування |420 | | |

|Усього за розділом II |430 | | |

|Довгострокові кредити банків |440 | | |

|Інші довгострокові фінансові |450 | | |

|Відстрочені податкові зобов'язання |460 | | |

|Інші довгострокові зобов'язання |470 | | |

|Усього за розділом III |480 | | |

|Короткострокові кредити банків |500 | | |

|Поточна заборгованість за |510 | | |

|Векселі видані |520 | | |

|Кредиторська заборгованість за товари, |530 | | |

|з одержаних авансів |540 | | |

|з бюджетом |550 | | |

Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8

МЕНЮ

Методика загальної оцінки стану підприємств на ринку за даними фінанансової звітності